WARNSIGNALE:

• KRITISCH: Sehr hohe Verschuldung (Verschuldungsgrad = 917%)
• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 1.0%)
• WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 3.5%)
• WARNUNG: Liquiditätsrisiko (Kurzfristige Schulden übersteigen Umlaufvermögen) (Current Ratio = 0.25)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Basic Fit N.V. betreibt Fitnessclubs in verschiedenen europäischen Ländern und vertreibt Home-Equipment, was eine breite Kundenbasis impliziert.
2. Bewertung (Score 2/10) — Die hohen Kennzahlen wie KGV und KBV sowie der hohe EV/EBITDA deuten auf eine überteuerte Bewertung hin.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 3/10) — Die geringe Nettomarge und die niedrige Eigenkapitalrendite sowie das negative FNE-Verhältnis weisen auf eine schwache Profitabilität hin.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 1/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.35 Mrd. EUR, 2024: 0.41 Mrd. EUR, 2023: 0.36 Mrd. EUR, 2022: 0.41 Mrd. EUR. Der extrem hohe Verschuldungsgrad (917%) und der geringe Current Ratio stellen ein kritisches Liquiditätsrisiko dar.
5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.75). Durchgehend positiver Free Cash Flow deutet auf eine solide finanzielle Basis und die Fähigkeit zur Investition hin.
6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Fehlen eines Dividendenprogramms und die Einbehaltung von Gewinnen sind ungünstig für Anleger mit Ertragsansprüchen.
7. Chancen & Risiken (Score 3/10) —

Tratabu-Gesamtscore: 4/10