(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• KRITISCH: Nettoverlust (Nettomarge = -2.0%)
• KRITISCH: Negatives ROE (ROE = -2.4%)
• WARNUNG: FCF in 2 von 4 Jahren negativ

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — CareDx Inc. ist ein Diagnostikunternehmen mit Fokus auf Transplantationsmedizin und bietet Lösungen für die kontinuierliche Überwachung von Organfunktionen in den USA und international.

2. Bewertung (Score 3/10) — Die Bewertung ist durch einen hohen KGV (94.34) und ein negatives EPS (0.16 USD) geprägt, was auf eine überhöhte Bewertung hindeutet.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 2/10) — Ein starkes negatives Ergebnis mit einem Nettogewinn von -2.0% und einer operativen Marge von nur 1.5% sowie negativer ROE und ROA deuten auf eine schlechte Profitabilität hin.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 7/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.30 Mrd. USD, 2024: 0.38 Mrd. USD, 2023: 0.26 Mrd. USD, 2022: 0.43 Mrd. USD. Die Bilanz zeigt eine solide Verschuldung mit einem Debt-to-Equity-Verhältnis von 9%, was ein moderates finanzielles Risiko signalisiert.

5. Free Cash Flow (Score 4/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.65). Der Cashflow ist gemischt, wobei zwei der letzten vier Jahre einen negativen FCF aufweisen, was die Profitabilität weiter untergräbt.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Unternehmen zahlt derzeit keine Dividende und hat ein entsprechendes Dividendenprogramm nicht etabliert.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Die Chancen liegen in der wachsenden Nachfrage nach Diagnostik in der Transplantationsmedizin, während das Risiko einer anhaltend schwachen Profitabilität besteht.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Umsatzwachstum erwartet: 18.6% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 1.13 (21.4%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 5, Hold: 3, Sell: 0) | Kursziel: 25.75. Der Analystenkonsens deutet auf eine Revision nach oben hin und ein Kursziel von 25.75 USD, was durch ein starkes Umsatzwachstum von 18.6% unterstützt wird.

Tratabu-Gesamtscore: 4/10