(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Entegris liefert spezialisierte Materialien und Prozesslösungen für die globale Halbleiterindustrie und bedient damit einen technologisch anspruchsvollen, strukturell wachsenden Markt.

2. Bewertung (Score 3/10) — Mit KGV 69,4, KBV 4,83 und KUV 6,37 erscheint die Aktie trotz erwarteter Gewinnsteigerung teuer bewertet.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Die operative Marge beträgt 19,3%, während Eigenkapitalrendite und Umsatzentwicklung mit 7,7% beziehungsweise gemischtem Verlauf nur solide ausfallen.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 3.95 Mrd. USD, 2024: 3.69 Mrd. USD, 2023: 3.41 Mrd. USD, 2022: 3.22 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 98%) bei steigender Eigenkapitalbasis und einer Current Ratio von 3,35 stützt die finanzielle Stabilität.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.29). FCF in 3 von 4 Jahren positiv; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1,29) begrenzen den Investitionsdruck, doch 2022 war der FCF negativ.

6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 12.5%. Die nachhaltige Dividende wird seit sechs Jahren gezahlt, wächst stabil und bleibt mit einer Ausschüttungsquote von 12,5% konservativ.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Starkes Gewinnwachstum von 75,1% und erwartetes Umsatzwachstum von 13,5% stehen einer teuren Bewertung und gemischter Umsatzentwicklung gegenüber.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 27.5 vs. Trailing 69.4 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 47.9% (10 Analysten, Range 1.37–1.41) | Umsatzwachstum erwartet: 13.5% | EPS nächstes Jahr: 5.02 (27.9%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 8, Hold: 1, Sell: 0) | Kursziel: 173.36. Aufwärts gerichtete Gewinnperspektive, klarer Kauf-Konsens und ein erwartetes KGV von 27,5 gegenüber 69,4 aktuell sprechen für günstige operative Aussichten.

Tratabu-Gesamtscore: 6.1/10