(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 2.2%)
• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Insight Enterprises ist ein Technologiehändler mit einem breiten Produktportfolio und einer globalen Präsenz, was eine solide Basis für das Geschäft darstellt.

2. Bewertung (Score 5/10) — Der KBV von 2.09 deutet auf eine faire Bewertung hin, jedoch ist der geringe Forward-KGV ein Warnsignal.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 3/10) — Die schwache operative Marge und der fallende Umsatz über die letzten vier Jahre deuten auf Probleme in der Profitabilität hin.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 1.65 Mrd. USD, 2024: 1.77 Mrd. USD, 2023: 1.74 Mrd. USD, 2022: 1.64 Mrd. USD. Ein geringer Verschuldungsgrad von 96% deutet auf eine solide Bilanz mit geringem finanziellen Risiko hin.

5. Free Cash Flow (Score 7/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.65). Durchgehend positiver Free Cash Flow und ein moderates Capex-Verhältnis sind positiv für die finanzielle Situation.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Fehlen eines Dividendenprogramms und die geringe Nettomarge mindern den Attraktivität der Aktie.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Die zunehmende Cloud-Nutzung bietet Chancen, aber der fallende Umsatz stellt ein erhebliches Risiko dar.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Forward-KGV 10.1 vs. Trailing 19.8 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 27.8% (3 Analysten, Range 3.2–3.25) | Umsatzwachstum erwartet: 20.9% | EPS nächstes Jahr: 12.06 (5.6%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 2, Hold: 4, Sell: 0) | Kursziel: 103. Der Analystenkonsens deutet auf eine moderate Erholung hin, jedoch ist die Bewertung weiterhin vorsichtig.

Gesamtscore: 5.4/10