(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• HINWEIS: Erhöhte Verschuldung (Verschuldungsgrad = 104%)
• KRITISCH: Nettoverlust (Nettomarge = -1.0%)
• WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 0.1%)
• HINWEIS: Dividende trotz negativem TTM-EPS (Payout-Ratio aus Fiskaljahres-EPS — TTM-EPS negativ)

1. Unternehmensprofil (Score 4/10) — Vodafone ist ein Telekommunikationsunternehmen mit globaler Präsenz, das jedoch durch negative Profitabilitätssignale und eine hohe Verschuldung belastet wird.
2. Bewertung (Score 6/10) — Die Bewertung basiert auf einem sehr günstigen KBV-Urteil und einem KUV-Urteil von 'günstig', was jedoch durch einen Verlust in der Profitabilitätsskala untergraben wird.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 2/10) — Ein negativer Nettogewinn, eine geringe operative Marge und ein extrem niedriges ROE deuten auf erhebliche Probleme hin.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 3/10) — EK-Verlauf: 2026: 50.69 Mrd. USD, 2025: 56.98 Mrd. USD, 2024: 61.01 Mrd. USD, 2023: 68.88 Mrd. USD. Die Bilanz zeigt eine moderate Verschuldung mit einem hohen Verschuldungsgrad von 104%, was das Unternehmen anfällig macht.
5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.59). Ein durchgehend positiver FCF deutet auf eine gewisse finanzielle Flexibilität und die Fähigkeit zur Erholung hin.
6. Dividende (Score 5/10) — Dividende gezahlt (77.4% Ausschüttungsquote auf Basis Fiskaljahres-EPS) — TTM-EPS aktuell negativ, Dividende aus Vorjahresgewinn. Die hohe Dividendenrendite wird durch die Zahlung aus Vorjahresgewinnen getragen, was angesichts der aktuellen Profitabilitätssituation fragwürdig ist.
7. Chancen & Risiken (Score 3/10) — Das Unternehmen profitiert von der zunehmenden Digitalisierung und dem Wachstum des IoT, jedoch stehen die Risiken durch hohe Verschuldung und geringe Rentabilität im Vordergrund.

Gesamtscore: 4.4/10