(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• HINWEIS: Erhöhte Verschuldung (Verschuldungsgrad = 127%)
• KRITISCH: Nettoverlust (Nettomarge = -65.0%)
• WARNUNG: Negatives operatives Ergebnis (Op.Marge = -7.5%)
• KRITISCH: Negatives ROE (ROE = -18.0%)
• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre
• WARNUNG: Dividende im Verlustjahr (EPS negativ, Payout nicht berechenbar)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Hudson Pacific Properties betreibt Immobilien in den USA und konzentriert sich auf Technologie- und Medienunternehmen, was eine moderate Bewertung rechtfertigt.
2. Bewertung (Score 3/10) — Die Bewertung ist durch einen hohen KGV und eine negative operative Marge getrübt, was eine unterdurchschnittliche Bewertung nahelegt.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 1/10) — Ein stark negatives EBIT, eine hohe operative Marge und ein fallender Umsatz deuten auf erhebliche Probleme in der Profitabilität hin.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 4/10) — EK-Verlauf: 2025: 2.97 Mrd. USD, 2024: 3.17 Mrd. USD, 2023: 3.55 Mrd. USD, 2022: 3.87 Mrd. USD. Die moderate Verschuldung, kombiniert mit einem starken Umsatzrückgang, deutet auf eine kritische Bilanzsituation hin.
5. Free Cash Flow (Score 8/10) — 2025: +0.10 Mrd. USD ✓, 2024: +0.14 Mrd. USD ✓, 2023: +0.23 Mrd. USD ✓, 2022: +0.25 Mrd. USD ✓ — Der durchgehend positive Free Cash Flow ist positiv, aber die geringen Beträge und die negative Profitabilität sind bedenklich.
6. Dividende (Score 4/10) — Dividende im Verlustjahr gezahlt — Ausschüttung aus der Substanz, nicht aus dem Gewinn. Die Zahlung einer Dividende im Verlustjahr und die Ausschüttung aus der Substanz, sowie die geringe Dividendenrendite, mindern die Bewertung.
7. Chancen & Risiken (Score 3/10) — Die Fokussierung auf den wachstumsstarken Sektor Immobilien bietet Chancen, jedoch überwiegen die Risiken aufgrund der Profitabilität.

Gesamtscore: 4/10