(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Hohe Verschuldung (Verschuldungsgrad = 251%)
• KRITISCH: Nettoverlust (Nettomarge = -0.6%)
• WARNUNG: Negatives operatives Ergebnis (Op.Marge = -7.3%)
• WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 4.7%)
• WARNUNG: FCF aktuell negativ (-0.04 Mrd.)
• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre
• WARNUNG: Dividende im Verlustjahr (EPS negativ, Payout nicht berechenbar)

1. Unternehmensprofil (Score 3/10) — CVR Energy Inc. betreibt Raffinerien und ist im Erdölhandel sowie in der Stickstoffdüngerproduktion tätig, was eine diversifizierte, aber auch komplexe Geschäftsstruktur darstellt.
2. Bewertung (Score 2/10) — Die hohen Kennzahlen wie Enterprise Value und KBV, kombiniert mit einem negativen operativen Ergebnis, deuten auf eine überbewertete Aktie hin.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 1/10) — Ein stark negatives operatives Ergebnis, eine niedrige Bruttomarge und ein geringes ROE sowie ein fallender Umsatz über mehrere Jahre sind kritische Warnsignale.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 2/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.73 Mrd. USD, 2024: 0.70 Mrd. USD, 2023: 0.85 Mrd. USD, 2022: 0.53 Mrd. USD. Die hohe Verschuldung (D/E 251%) stellt ein erhebliches Risiko dar und belastet die Bilanz deutlich.
5. Free Cash Flow (Score 3/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.77). 2025: -0.04 Mrd. USD ✗, 2024: +0.17 Mrd. USD ✓, 2023: +0.69 Mrd. USD ✓, 2022: +0.69 Mrd. USD ✓ — Obwohl der Cashflow in den letzten Jahren überwiegend positiv war, ist er aktuell negativ und die Investitionen (Capex) hoch, was die finanzielle Stabilität gefährdet.
6. Dividende (Score 4/10) — Dividende im Verlustjahr gezahlt — Ausschüttung aus der Substanz, nicht aus dem Gewinn. Die Zahlung einer Dividende im Verlustjahr und eine geringe Dividendenrendite sowie die Ausschüttung aus der Substanz sind ungünstig für Investoren.
7. Chancen & Risiken (Score 3/10) —

Gesamtscore: 2.6/10