(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Hohe Verschuldung (Verschuldungsgrad = 206%)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Crown Holdings ist ein international tätiger Verpackungshersteller mit 23.000 Beschäftigten und mehreren Getränkedosen- und Verpackungssegmenten.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das Bewertungsurteil ist fair, während der hohe KBV von 4,16 auf eine teure Bewertung gemessen am Buchwert hinweist.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Margen und eine Eigenkapitalrendite von 27,1% stehen einem gemischten Umsatztrend gegenüber.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 4/10) — EK-Verlauf: 2025: 3.00 Mrd. USD, 2024: 2.76 Mrd. USD, 2023: 2.41 Mrd. USD, 2022: 1.85 Mrd. USD. Hohe Verschuldung (D/E 206%) belastet die Bilanz trotz sinkender Schulden und wachsendem Eigenkapital.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.31). FCF in 3 von 4 Jahren positiv; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.31) prägen den Investitionsbedarf.

6. Dividende (Score 7/10) — Die Dividende ist nachhaltig und stabil, bei konservativer Ausschüttungsquote von 12,2% fällt die Rendite mit 1,1% jedoch niedrig aus.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Wachstum und starke Eigenkapitalrendite bieten Chancen, während hohe Verschuldung und gemischter Umsatztrend Risiken bleiben.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 12.1 vs. Trailing 16.2 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 2.5% (15 Analysten, Range 4–4.05) | Umsatzwachstum erwartet: 3.3% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 9.08 (7.9%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 11, Hold: 4, Sell: 0) | Kursziel: 135.92. Aufwärtsrevisionen, Kauf-Konsens und ein Forward-KGV unter dem Trailing-KGV sprechen für erwartete Gewinnsteigerungen.

Tratabu-Gesamtscore: 5.9/10