(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• KRITISCH: Nettoverlust (Nettomarge = -32.9%)
• WARNUNG: Negatives operatives Ergebnis (Op.Marge = -564.4%)
• KRITISCH: Negatives ROE (ROE = -4.2%)
• WARNUNG: FCF aktuell negativ (-0.12 Mrd.)
• WARNUNG: FCF in 2 von 4 Jahren negativ
• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre

1. Unternehmensprofil (Score 3/10) — Daqo New Energy ist ein Hersteller von Polysilizium für Solarzellen, operierend in den USA mit Fokus auf den chinesischen Markt. Die Geschäftstätigkeit ist jedoch durch negative Cashflows und Umsatzrückgang gekennzeichnet.

2. Bewertung (Score 2/10) — Die Bewertung ist durch einen sehr günstigen KBV von 0.26 und einen hohen Forward-KGV von 21.37 geprägt, was auf eine Unterbewertung hindeutet, jedoch durch Verlust und Umsatzrückgang getrübt.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 1/10) — Die Profitabilität ist durch signifikante negative operative Margen von -564.4% und einen Verlust von -32.9% gekennzeichnet, was auf eine schlechte Rentabilität hindeutet.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 4.41 Mrd. USD, 2024: 4.36 Mrd. USD, 2023: 4.76 Mrd. USD, 2022: 4.81 Mrd. USD. Die Bilanz weist eine solide Struktur mit geringer Verschuldung (0% Debt/Equity) und einem hohen aktuellen Verhältnis von 5.41 auf, was eine gute Liquidität signalisiert.

5. Free Cash Flow (Score 4/10) — 2025: -0.12 Mrd. USD ✗, 2024: -0.79 Mrd. USD ✗, 2023: +0.43 Mrd. USD ✓, 2022: +1.22 Mrd. USD ✓ — Der Cashflow ist durch negative operative und freie Cashflows gekennzeichnet, was die finanzielle Stabilität des Unternehmens in Frage stellt.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Unternehmen zahlt derzeit keine Dividende, da die Gewinne einbehalten und reinvestiert werden, um das Wachstum des Unternehmens zu fördern.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Die Chancen liegen in der wachsenden Nachfrage nach Polysilizium für Solarzellen, während das Risiko durch den rückläufigen Umsatz und die negativen Gewinne bestehen bleibt.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — EPS-Erwartung laufendes Jahr: 107.1% (3 Analysten, Range 7.92–9.11) | Umsatzwachstum erwartet: 49.1% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 5, Hold: 4, Sell: 0) | Kursziel: 26.77. Der Analystenkonsens deutet auf eine Revision nach oben hin, mit einem Kursziel von 26.77 USD, was auf eine mögliche Aufwertung hindeutet.

Gesamtscore: 3.9/10