(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre
• HINWEIS: Hohe Ausschüttungsquote (Payout = 86.2%)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Dillard's ist ein Einzelhandelsunternehmen für Mode und Accessoires in den USA mit einem Umsatz von 6,6 Mrd. USD, was eine solide Basis darstellt.

2. Bewertung (Score 3/10) — Die Bewertung liegt bei einem KBV von 4,67, was im Vergleich zu einem 'teuren' Rating und einem hohen KGV-Forward (31,15) kritisch ist.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 8/10) — Die solide Profitabilität mit einer ROE von 33,8% und einem EBITDA von 0,86 Mrd. USD deutet auf eine gute operative Leistung hin.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2026: 1.78 Mrd. USD, 2025: 1.80 Mrd. USD, 2024: 1.70 Mrd. USD, 2023: 1.60 Mrd. USD. Ein geringer Verschuldungsgrad von 31% und ein Current Ratio von 2,65 sind positiv für die finanzielle Stabilität.

5. Free Cash Flow (Score 7/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.62). Durchgehend positiver Free Cash Flow (FCF) von 0,62 Mrd. USD sowie eine solide Capex-Ratio von 0,52 unterstützen die Bewertung.

6. Dividende (Score 3/10) — Hohe Ausschüttungsquote (86.2%) — wenig Spielraum bei Gewinnrückgängen. Die hohe Ausschüttungsquote von 86,2% deutet auf wenig Spielraum für Gewinnrückgänge und somit eine weniger attraktive Dividendenstrategie hin.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Der fallende Umsatz über die letzten vier Jahre stellt ein erhebliches Risiko dar, während die solide Profitabilität Chancen bietet.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 3/10) — Forward-KGV 31.2 vs. Trailing 14.4 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -25.3% (4 Analysten, Range 3.59–3.94) | Umsatzwachstum erwartet: -1.2% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | Analystenkonsens: Verkauf (Buy: 0, Hold: 1, Sell: 2) | Kursziel: 537. Die Analystenkonsens ist neutral mit einer Revisionstendenz abwärts und einem Kursziel von 537 USD, was eine vorsichtige Einschätzung widerspiegelt.

Gesamtscore: 5.6/10