(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 8/10) — SPX Technologies ist ein etablierter Anbieter von technischen Lösungen für KHB und Messsysteme mit einer diversifizierten Kundenbasis in verschiedenen Industrien.

2. Bewertung (Score 2/10) — Der KGV liegt deutlich über dem historischen Durchschnitt und die Bewertung als ‘teuer’ deutet auf eine Überbewertung des Unternehmens hin.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 7/10) — Die solide Umsatz- und Gewinnentwicklung sowie die hohe operative Marge zeigen eine gute Profitabilität, jedoch ist das Wachstum im Vergleich zu den Erwartungen der Analysten geringer.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 2.24 Mrd. USD, 2024: 1.38 Mrd. USD, 2023: 1.19 Mrd. USD, 2022: 1.08 Mrd. USD. Die Bilanz weist eine konservative Verschuldung auf, was ein stabiles Finanzprofil unterstreicht und die Bilanz als ‘solide’ eingestuft wird.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.47). Der Cashflow ist überwiegend positiv, jedoch könnte der CapEx-Standort verbessert werden, um den Cashflow zu steigern.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Fehlen eines Dividendenprogramms und die Einbehaltung von Gewinnen für Investitionen sind ungünstig für Anleger, die Erträge erwarten.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Die Branche bietet Wachstumspotenzial durch den Trend zur Digitalisierung und Automatisierung, jedoch bestehen Risiken durch Konjunkturschwankungen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Forward-KGV 29.2 vs. Trailing 43.9 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 21.8% (3 Analysten, Range 1.78–1.8) | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 9.06 (12.9%) | Analystenkonsens: Starker Kauf (Buy: 7, Hold: 0, Sell: 0) | Kursziel: 266.25. Der Konsens der Analysten deutet auf eine moderate Gewinnsteigerung hin, was die Bewertung rechtfertigt.

Gesamtscore: 5.9/10