(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Fallender Umsatz über 4 Jahre

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Shell ist ein bedeutender Energiekonzern mit globaler Präsenz und einer soliden Bilanz, was die Bewertung als ‘günstig’ rechtfertigt.

2. Bewertung (Score 8/10) — Der günstige KGV-Kurs in Kombination mit einem KBV von 1.37 deutet auf eine unterbewertete Aktie hin.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Die solide operative Marge und der positive FCF-Trend zeigen eine gute Profitabilität des Unternehmens.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 174.39 Mrd. USD, 2024: 178.31 Mrd. USD, 2023: 186.61 Mrd. USD, 2022: 190.47 Mrd. USD. Eine geringe Verschuldung (D/E 60%) sowie ein stabiler Eigenkapitalbestand tragen zur soliden Bilanz bei.

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 0.9). Durchgehend positiver FCF und eine hohe Kapitalrendite bestätigen die finanzielle Stabilität des Unternehmens.

6. Dividende (Score 6/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 43.0%. Die nachhaltige Dividende mit einer Ausschüttungsquote von 43% sowie die Dividendengeschichte sind positiv zu bewerten.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Der Übergang zu erneuerbaren Energien bietet Chancen, während der fallende Umsatz ein Risiko darstellt.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 7.6 vs. Trailing 13.3 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 89.9% (8 Analysten, Range 3.68–4.85) | Umsatzwachstum erwartet: 25.7% | Revisionstendenz aufwärts (+5/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 9.14 (-14.5%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 8, Hold: 8, Sell: 0) | Kursziel: 99.04. Die Revisionstendenz nach oben und der Konsens der Analysten mit einem Kauf-Rating unterstützen die positive Bewertung.

Gesamtscore: 7/10