WARNSIGNALE:

• HINWEIS: Erhöhte Verschuldung (Verschuldungsgrad = 135%)
• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 3.1%)
• WARNUNG: FCF in 2 von 4 Jahren negativ

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Daimler Truck Holding AG ist ein bedeutender Hersteller von Nutzfahrzeugen mit einem diversifizierten Produktportfolio und globaler Präsenz, was eine solide Basis für die Bewertung darstellt.
2. Bewertung (Score 7/10) — Die KBV-Bewertung von 1.46 EUR deutet auf einen fairen Wert hin, unterstützt durch ein günstiges KUV und eine moderate Verschuldung.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 3/10) — Die operative Marge von nur 5.3% sowie der Umsatzrückgang im aktuellen Quartal deuten auf eine schwache Profitabilität hin, was ein Warnsignal darstellt.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 6/10) — EK-Verlauf: 2025: 21.55 Mrd. EUR, 2024: 22.21 Mrd. EUR, 2023: 21.61 Mrd. EUR, 2022: 6.67 Mrd. EUR. Ein Verschuldungsgrad von 135% deutet auf eine moderate Verschuldung hin, jedoch ist die hohe Gesamtschuldenlast ein kritischer Faktor.
5. Free Cash Flow (Score 4/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 0.86). Der negative Free Cash Flow in zwei von vier Jahren und der geringe FCF-Wert deuten auf eine schwache Liquiditätssituation hin, was ein Warnsignal darstellt.
6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 75.4%. Die hohe Dividendenrendite von 4.5% und die nachhaltige Dividendenzahlung mit einer Ausschüttungsquote von 75.4% sind positiv zu bewerten.
7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Die Branche der Nutzfahrzeuge bietet Wachstumspotenziale durch den Übergang zur Elektromobilität und die zunehmende Nachfrage nach Logistikdienstleistungen, jedoch bestehen auch Risiken durch geopolitische Unsicherheiten.

Gesamtscore: 5.3/10