Bellway PLC (GB0000904986) Konsumgüter-Zyklische · Wohnungsbau
+ Ins Tagebuch
Überblick Nachrichten

Analyse und Bewertung

Hinweis: Diese Analyse wurde Anhand veröffentlichter Unternehmensdaten mit Hilfe von KI erstellt. Sie dient ausschließlich der Information und stellt keine Anlageberatung dar. Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden. Bitte konsultiere im Zweifelsfall einen unabhängigen Finanzberater.

(Alle monetären Angaben in GBP)

WARNSIGNALE:

  • WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 4.5%)
  • WARNUNG: FCF in 2 von 3 Jahren negativ
  • WARNUNG: Dividende übersteigt Gewinn (Payout = 150.0%)
  1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Etablierter britischer Wohnungsbauer mit mehreren Marken und Engagement im privaten sowie sozialen Wohnungsbau.
  2. Bewertung (Score 8/10) — Sehr günstig (Aktie unter Buchwert); das günstige Signal wird durch kein verfügbares KUV-Urteil relativiert.
  3. Profitabilität & Wachstum (Score 4/10) — Schwache Profitabilität mit 5,5% Nettomarge, 4,5% Eigenkapitalrendite und nahezu stagnierendem Gewinn.
  4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 3.56 Mrd. GBP, 2024: 3.47 Mrd. GBP, 2023: 3.46 Mrd. GBP. Geringe Verschuldung (D/E 14%) bei zugleich sehr guter Liquidität und steigendem Eigenkapital.
  5. Free Cash Flow (Score 3/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.79). FCF in 2 von 3 Jahren negativ; zugleich besteht Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0,79).
  6. Dividende (Score 2/10) — Ausschüttungsquote über 100% (150.0%) — Dividende übersteigt den Gewinn. Kritisch (über 100%): Die Ausschüttungsquote von 150% übersteigt den Gewinn trotz stabiler Dividendenzahlungen.
  7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Chancen bieten niedrige Verschuldung und günstige Bewertung, während schwache Renditen, negativer FCF und überhöhte Ausschüttungen wesentliche Risiken darstellen.

Tratabu-Gesamtscore: 5/10