(Alle monetären Angaben in GBP)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Liquiditätsrisiko (Kurzfristige Schulden übersteigen Umlaufvermögen) (Current Ratio = 0.25)
• WARNUNG: Dividende übersteigt Gewinn (Payout = 382.7%)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Goodwin PLC ist ein international tätiger Spezialmaschinenbauer mit 1.296 Beschäftigten und diversifizierten industriellen Anwendungen.
2. Bewertung (Score 3/10) — Der Buchwert ist sehr teuer bewertet und der Umsatz teuer bewertet, trotz eines moderaten Forward-KGVs.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Die Profitabilität ist solide, jedoch stehen hoher Nettomarge eine niedrige Eigenkapitalrendite und ein gemischter Umsatztrend gegenüber.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2026: 0.13 Mrd. GBP, 2025: 0.14 Mrd. GBP, 2024: 0.12 Mrd. GBP, 2023: 0.12 Mrd. GBP. Geringe Verschuldung (D/E 1%), jedoch übersteigen kurzfristige Schulden das Umlaufvermögen deutlich bei einer Current Ratio von 0,25.
5. Free Cash Flow (Score 9/10) — Wachstumsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.68). FCF in allen 4 Jahren positiv; Wachstumsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.68) stützen die Expansion, erhöhen aber den Investitionsbedarf.
6. Dividende (Score 2/10) — Ausschüttungsquote über 100% (382.7%) — Dividende übersteigt den Gewinn. Die Ausschüttungsquote ist kritisch (über 100%) und beträgt 382,7%, obwohl die Dividende in drei von drei Jahren gezahlt wurde.
7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Positiv sind geringe Verschuldung und durchgehend positiver FCF, während hohe Bewertung, Liquiditätsrisiko und eine überhöhte Ausschüttung erheblich belasten.

Tratabu-Gesamtscore: 5.6/10