WARNSIGNALE:

• WARNUNG: FCF aktuell negativ (-9.95 Mrd.)
• WARNUNG: FCF in 2 von 4 Jahren negativ

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Bankinter ist ein Finanzdienstleistungsunternehmen mit Fokus auf regionale Märkte in Spanien, Portugal und Irland, was eine moderate Bewertung rechtfertigt.
2. Bewertung (Score 3/10) — Der KBV von 2.16 EUR deutet auf eine faire Bewertung hin, jedoch werden die negativen Cashflow-Signale berücksichtigt.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 9/10) — Die operative Marge von 60.2% und das starke Umsatzwachstum von 9.4% im letzten Quartal deuten auf eine hohe Profitabilität hin.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 7/10) — EK-Verlauf: 2025: 6.41 Mrd. EUR, 2024: 5.88 Mrd. EUR, 2023: 5.32 Mrd. EUR, 2022: 4.90 Mrd. EUR. Eine solide Bilanz mit einer Eigenkapitalquote von 4.9% sowie einem steigenden Eigenkapitaltrend ist positiv zu bewerten.
5. Free Cash Flow (Score 4/10) — 2025: -9.95 Mrd. EUR ✗, 2024: +1.79 Mrd. EUR ✓, 2023: +0.57 Mrd. EUR ✓, 2022: -8.11 Mrd. EUR ✗ — Der durchgehend negative Free Cash Flow (FCF) mit einem Wert von -9.95 Mrd. EUR stellt ein erhebliches Risiko dar und mindert die Bewertung.
6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 40.3%. Die nachhaltige Dividende mit einer Ausschüttungsquote von 40.3% und einer Dividendenhistorie von sechs Jahren ist attraktiv.
7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Das Unternehmen profitiert von der regionalen Marktpräsenz, birgt aber Risiken durch den negativen FCF und die Wettbewerbsintensität im Bankensektor.

Tratabu-Gesamtscore: 5.9/10