(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• KRITISCH: Sehr hohe Verschuldung (Verschuldungsgrad = 779%)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Aveanna Healthcare ist ein Anbieter von Heimbetreuungsdiensten in den USA mit einem diversifizierten Angebot und einer wachsenden Umsatzbasis, jedoch mit hoher Verschuldung.

2. Bewertung (Score 3/10) — Die Bewertung ist aufgrund des hohen KGV und KBV sowie der hohen Verschuldung teuer, was durch die Bilanz-Begründung bestätigt wird.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 8/10) — Die hohe Eigenkapitalrendite und das weiterhin steigende Umsatzwachstum deuten auf eine solide Profitabilität hin, trotz negativer Ergebnisse in den Vorjahren.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 1/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.19 Mrd. USD, 2024: -0.12 Mrd. USD, 2023: -0.13 Mrd. USD, 2022: 0.00 Mrd. USD. Die extrem hohe Verschuldung (779%) stellt ein erhebliches Risiko dar und mindert die Bilanz-Begründung deutlich.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.24). Der Cashflow ist überwiegend positiv, jedoch mit geringen Margen und einer Unterinvestition in Anlagevermögen, was die Bewertung beeinflusst.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Fehlen eines Dividendenprogramms und die hohe Verschuldung machen eine Dividendenzahlung unwahrscheinlich.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Die Chance auf weiteres Umsatzwachstum wird durch den steigenden Markt für Heimbetreuungsdienste geboten, jedoch mindert das hohe Risiko die Bewertung.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 5/10) — Forward-KGV 12.1 vs. Trailing 7.5 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 0.0% (10 Analysten, Range 0.39–0.44) | EPS nächstes Jahr: 0.78 (9.9%) | Analystenkonsens: Halten (Buy: 1, Hold: 5, Sell: 2) | Kursziel: 10.45. Der Konsens der Analysten ist stabil, aber die erwartete Gewinnrückgang deutet auf eine moderate Bewertung hin.

Tratabu-Gesamtscore: 4.7/10