(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 0.0%)
• WARNUNG: Negatives operatives Ergebnis (Op.Marge = -6130.1%)
• KRITISCH: Negatives ROE (ROE = -20.8%)
• WARNUNG: FCF aktuell negativ (-0.13 Mrd.)
• WARNUNG: FCF in 4 von 4 Jahren negativ

1. Unternehmensprofil (Score 3/10) — CG Oncology weist eine stark negative Profitabilität mit einem Verlust und einem hohen KBV-Rating auf, was durch geringe Umsätze und einen erheblichen Verlustvortrag verstärkt wird. Die hohe Verschuldung und negative Cashflows tragen ebenfalls zu einer ungünstigen Bewertung bei.
2. Bewertung (Score 2/10) — Das Unternehmen wird durch ein sehr hohes KBV-Rating und einen hohen KUV-Wert getrübt, was auf eine überbewertete Bewertung hindeutet. Die fehlenden KGV- und KPEG-Daten erschweren die Bewertung zusätzlich.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 1/10) — Die extrem geringe Nettomarge und die hohen operativen Margen deuten auf eine massive Verlustsituation hin. Die negativen Kennzahlen sind ein deutliches Warnsignal.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 3/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.75 Mrd. USD, 2024: 0.73 Mrd. USD, 2023: 0.18 Mrd. USD, 2022: 0.13 Mrd. USD. Die Bilanz zeigt eine moderate Verschuldung, jedoch ist der hohe Verschuldungsgrad aufgrund der geringen Umsätze ein Risiko. Die Liquidität ist gut, aber die finanzielle Situation insgesamt ist angespannt.
5. Free Cash Flow (Score 1/10) — 2025: -0.13 Mrd. USD ✗, 2024: -0.08 Mrd. USD ✗, 2023: -0.05 Mrd. USD ✗, 2022: -0.03 Mrd. USD ✗ — Die durchgehenden negativen Cashflows und der hohe Capex-Wert deuten auf eine fehlende Rentabilität und eine hohe Investitionsnotwendigkeit hin. Dies ist ein kritischer Faktor für die Bewertung.
6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Unternehmen hat kein Dividendenprogramm etabliert und die Gewinnentwicklung ist derzeit nicht stabil genug, um eine Dividende zu zahlen.
7. Chancen & Risiken (Score 3/10) — Die Entwicklung des Cretostimogene Grenadenorepvec könnte ein Wachstumspotenzial bieten, jedoch ist die hohe Wettbewerbsintensität im Biotech-Sektor ein erhebliches Risiko.

Gesamtscore: 2.6/10