ANALYSE

1. Unternehmensprofil (Score 8/10)

   • Cognex Corporation ist ein Unternehmen im Sektor Technology und spezialisiert auf die Bereiche Scientific & Technical Instruments. Das Unternehmen beschäftigt 2745 Mitarbeiter und hat seinen Hauptsitz in den USA.

2. Bewertung (Score 3/10)

   • Der KGV Trailing beträgt 80.39, was deutlich über dem Fair-Value-Bereich von 25 liegt und die Aktie als teuer bewertet erscheint. Der KBV ist bei 7.44, was ebenfalls in den teuren Bereichen liegt. Das EV/EBITDA Verhältnis beträgt 47.59, was ebenfalls ein Zeichen für eine teure Bewertung darstellt.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10)

   • Die Nettomarge liegt bei 13.6%, die Eigenkapitalrendite bei 9.8%. Der Umsatzwachstum im Vergleich zum Vorjahr beträgt 24.3% und das Gewinnwachstum 122.3%. Diese Werte deuten auf eine solide, aber nicht überaus beeindruckende Profitabilität hin.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 7/10)

   • Das Unternehmen hat einen verschuldungsgrad von 5%, was als solide angesehen werden kann. Der Current Ratio beträgt 3.8, was eine gute Liquidität zeigt. Die Eigenkapitalentwicklung ist gemischt, mit einem Bilanzsummenwert von 2.02 Mrd. in den letzten Jahren.

5. Free Cash Flow (Score 9/10)

   • Der Free Cash Flow war in den letzten vier Jahren durchgehend positiv: 2025: +0.24 Mrd., 2024: +0.13 Mrd., 2023: +0.09 Mrd., 2022: +0.22 Mrd. Dies deutet auf eine starke Fähigkeit des Unternehmens, seine Investitionen zu finanzieren und gleichzeitig Dividenden auszuzahlen.

6. Dividende (Score 5/10)

   • Nachhaltige Dividende mit einer Ausschüttungsquote von 32.3%. Die Dividende pro Aktie beträgt 0.32 USD, was eine Dividendenrendite von 0.5% ergibt.

7. Chancen & Risiken (Score 7/10)

   • Chancen:
     • Solide Verschuldung mit einem verschuldungsgrad von 5%
     • Durchgehend positiver Free Cash Flow
   • Risiken:
     • Hohe Bewertung der Aktie, wie durch den KGV Trailing und EV/EBITDA deutlich

Gesamtscore: 6.4/10