(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• HINWEIS: Erhöhte Verschuldung (Verschuldungsgrad = 197%)
• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 4.4%)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — DXP Enterprises ist ein diversifizierter industrieller MRO-Distributor mit drei Segmenten, internationaler Präsenz und 3.286 Beschäftigten.

2. Bewertung (Score 3/10) — Das Kurs-Buchwert-Verhältnis von 5,28 ist sehr teuer, während das Kurs-Umsatz-Verhältnis von 1,37 lediglich fair erscheint.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 4/10) — Steigende Umsätze und Gewinne stehen einer schwachen Nettomarge von 4,4% sowie einer moderaten operativen Marge von 9,6% gegenüber.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 5/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.50 Mrd. USD, 2024: 0.42 Mrd. USD, 2023: 0.38 Mrd. USD, 2022: 0.37 Mrd. USD. Moderate Verschuldung (D/E 197%)

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.59). FCF in allen 4 Jahren positiv; zugleich besteht Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.59).

6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 0.1%. Die Ausschüttung ist konservativ (unter 30%) und nachhaltig, bietet mit 0,0% Rendite jedoch kaum laufenden Ertrag.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Umsatz- und Gewinnwachstum sowie gute Liquidität schaffen Chancen, während steigende Verschuldung und geringe Margen wesentliche Risiken bleiben.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 13.6 vs. Trailing 33.2 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 28.6% (3 Analysten, Range 0.6–0.65) | Umsatzwachstum erwartet: 2.9% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | Analystenkonsens: Starker Kauf (Buy: 1, Hold: 0, Sell: 0) | Kursziel: 200. Aufwärtsrevisionen, starker Kauf-Konsens und ein erwartetes Forward-KGV von 13,6 gegenüber 33,2 trailing sprechen für eine positive Perspektive.

Tratabu-Gesamtscore: 5.6/10