(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Dorman Products bedient den wachsenden US-Ersatzteilmarkt mit breit gefächertem Produktangebot für leichte, schwere und spezielle Fahrzeuge.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das faire KBV von 2,41 signalisiert eine angemessene Bewertung, während das erwartete KGV unter dem aktuellen liegt.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Margen, steigende Umsätze und deutliches Gewinnwachstum belegen robuste Profitabilität, jedoch bleibt das Umsatzwachstum zuletzt gering.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 1.48 Mrd. USD, 2024: 1.29 Mrd. USD, 2023: 1.17 Mrd. USD, 2022: 1.04 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 43%) und eine Current Ratio von 3,09 sprechen für eine solide Bilanz und gute Liquidität.

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.76). FCF in allen 4 Jahren positiv, allerdings deutet Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.76) auf potenziell zu geringe Erneuerungsinvestitionen hin.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Es besteht kein Dividendenprogramm und die Dividendenrendite beträgt 0,0%, sodass Anleger keine laufenden Ausschüttungen erhalten.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Steigende Umsätze, Gewinnwachstum und institutionelles Vertrauen bieten Chancen, während geringes Umsatzwachstum und Unterinvestition Risiken darstellen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 13.5 vs. Trailing 17.1 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 8.8% (4 Analysten, Range 3.32–3.35) | Umsatzwachstum erwartet: 5.9% | EPS nächstes Jahr: 9.24 (6.7%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 3, Hold: 1, Sell: 0) | Kursziel: 162.38. Aufwärts gerichtete Gewinnperspektiven, Kauf-Konsens und ein Forward-KGV von 13,5 gegenüber 17,1 sprechen für einen positiven Ausblick.

Tratabu-Gesamtscore: 6.6/10