(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 8/10) — Carvana Co. ist ein Online-Händler für gebrauchte Fahrzeuge mit einem Fokus auf digitale Lösungen und Logistiknetzwerke.

2. Bewertung (Score 2/10) — Der KGV von 39.04 und der KBV von 12.74 deuten auf eine überhöhte Bewertung des Unternehmens hin.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Die operative Marge von 9% ist solide, jedoch wird die Profitabilität durch einen hohen Verschuldungsgrad beeinflusst.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 7/10) — EK-Verlauf: 2025: 3.44 Mrd. USD, 2024: 1.26 Mrd. USD, 2023: -0.38 Mrd. USD, 2022: -0.52 Mrd. USD. Ein geringer Verschuldungsgrad von 18% und eine hohe Liquidität (Current Ratio = 4.31) sind positiv zu bewerten.

5. Free Cash Flow (Score 5/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.76). Obwohl der FCF in den letzten Jahren überwiegend positiv war, ist die Entwicklung volatiler.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Das Fehlen eines Dividendenprogramms und die Einbehaltung von Gewinnen sind für Investoren ungünstig.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Die Expansion in den Online-Handel bietet Chancen, jedoch birgt sie auch Risiken hinsichtlich der Wettbewerbsintensität und der Logistik.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 5/10) — Forward-KGV 43.3 vs. Trailing 39 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 0.0% (11 Analysten, Range -1.24–-1.16) | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 2.09 (33.3%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 16, Hold: 7, Sell: 1) | Kursziel: 92.9. Der Analystenkonsens ist stabil, aber die erwartete Gewinnrückgang deutet auf eine moderate Bewertung hin.

Gesamtscore: 5.6/10