(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — FinVolution betreibt Online-Konsumfinanzierung in China, Indonesien und den Philippinen und ist dadurch geografisch diversifiziert, bleibt jedoch kredit- und regulierungsabhängig.

2. Bewertung (Score 9/10) — Die Aktie ist sehr günstig (Aktie unter Buchwert); das KBV beträgt 0,32 und das KGV nur 3,02.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Profitabilität mit 50,0% operativer Marge und 14,5% Nettomarge, jedoch rückläufigem Quartalsgewinn und gemischter Umsatzentwicklung.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 9/10) — EK-Verlauf: 2025: 16.56 Mrd. USD, 2024: 15.20 Mrd. USD, 2023: 13.75 Mrd. USD, 2022: 12.37 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (65.1%), wobei das Eigenkapital von 12,37 Mrd. USD 2022 auf 16,56 Mrd. USD 2025 stieg.

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — FCF in allen 4 Jahren positiv; der freie Cashflow betrug 2025 1,77 Mrd. USD, lag jedoch unter dem Vorjahreswert.

6. Dividende (Score 9/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 11.7%. Die Dividende ist konservativ (unter 30%), nachhaltig, sechs Jahre durchgehend gezahlt und bietet 9,2% Rendite bei 11,7% Ausschüttungsquote.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Chancen bieten positive freie Cashflows und solide Eigenkapitalquote, während sinkendes Gewinnwachstum und das Kreditgeschäft erhebliche Risiken darstellen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 6/10) — Forward-KGV 3.7 vs. Trailing 3 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 2.4% (6 Analysten, Range 7.37–7.98) | Umsatzwachstum erwartet: 32.3% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 6.67 (6.6%) | Analystenkonsens: Starker Kauf (Buy: 8, Hold: 0, Sell: 0) | Kursziel: 5.59. Aufwärtsrevision und starker Kaufkonsens stehen einem erwarteten Gewinnrückgang gegenüber, da das Forward-KGV von 3,7 über dem Trailing-KGV von 3,0 liegt.

Tratabu-Gesamtscore: 7.7/10