(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Kirby ist ein etablierter US-Anbieter für Binnentankschifffahrt mit 5.233 Mitarbeitern und steigenden Umsätzen in einem spezialisierten Industriezweig.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das Kurs-Buchwert-Verhältnis ist fair, während das KGV von 21,07 eine nicht niedrige Gewinnbewertung nahelegt.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Profitabilität mit 13,8% operativer Marge, 10,2% Nettomarge und steigenden Umsätzen, jedoch stagnierendem jüngstem Gewinnwachstum.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 3.38 Mrd. USD, 2024: 3.35 Mrd. USD, 2023: 3.19 Mrd. USD, 2022: 3.04 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 39%) bei steigendem Eigenkapital und einer aktuellen Liquiditätsquote von 1,53.

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.24). FCF in allen 4 Jahren positiv; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.24) stützen die nachhaltige Mittelgenerierung.

6. Dividende (Score 5/10) — Kein Dividendenprogramm — Gewinne werden einbehalten oder reinvestiert. Es gibt kein Dividendenprogramm und keine Dividendenrendite von 0,0%; Anleger erhalten daher aktuell keine laufenden Ausschüttungen.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Steigende Umsätze, positiver FCF und sinkende Verschuldung bieten Chancen, während stagnierendes Gewinnwachstum und fehlende Dividenden die Attraktivität begrenzen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Forward-KGV 16.4 vs. Trailing 21.1 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -24.6% (13 Analysten, Range 1.91–2.06) | Umsatzwachstum erwartet: 20.0% | EPS nächstes Jahr: 8.34 (17.6%) | Analystenkonsens: Starker Kauf (Buy: 5, Hold: 0, Sell: 0) | Kursziel: 166.17. Starker Kauf bei 13 positiven Analystenstimmen, erwarteter Gewinnsteigerung und niedrigerem Forward-KGV als Trailing-KGV, trotz aktuellem EPS-Rückgang.

Tratabu-Gesamtscore: 6.7/10