(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 4.2%)
• WARNUNG: Liquiditätsrisiko (Kurzfristige Schulden übersteigen Umlaufvermögen) (Current Ratio = 0.73)
• WARNUNG: Dividende übersteigt Gewinn (Payout = 121.1%)

1. Unternehmensprofil (Score 3/10) — Compass Group ist ein großer Anbieter von Ernährungs- und Betreuungsdienstleistungen mit einer diversifizierten Kundenbasis, jedoch mit einer geringen Nettomarge und hohen Dividenden.
2. Bewertung (Score 2/10) — Die Bewertung ist aufgrund des 'sehr teuren' KBV-Urteils und hoher Multiples überbewertet, insbesondere im Vergleich zu den Profitabilitätsdaten.
3. Profitabilität & Wachstum (Score 3/10) — Die operative Marge von nur 6.7% und die geringe Nettomarge von 4.2% deuten auf eine schwache Profitabilität hin, was die Bewertung zusätzlich belastet.
4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 7.65 Mrd. USD, 2024: 6.83 Mrd. USD, 2023: 6.26 Mrd. USD, 2022: 5.87 Mrd. USD. Die Bilanz zeigt eine solide Verschuldung mit einem Debt-to-Equity-Verhältnis von 91%, was ein positives Signal ist.
5. Free Cash Flow (Score 7/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 0.89). Der durchgehende positive Cashflow Trend deutet auf eine gesunde Liquidität und die Fähigkeit zur Investition hin.
6. Dividende (Score 1/10) — Ausschüttungsquote über 100% (121.1%) — Dividende übersteigt den Gewinn. Die extrem hohe Ausschüttungsquote von 121.1% übersteigt den Gewinn deutlich und ist nicht nachhaltig.
7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Das Unternehmen profitiert von einer starken ROE, birgt aber Risiken durch die hohe Dividende und die geringe Nettomarge sowie Warnsignale hinsichtlich Liquidität.

Tratabu-Gesamtscore: 4/10