(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• HINWEIS: Erhöhte Verschuldung (Verschuldungsgrad = 187%)
• WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 0.1%)
• WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 0.7%)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Genuine Parts vertreibt Auto- und Industrieteile in mehreren Märkten und beschäftigt 65.000 Mitarbeiter; die jüngste Gewinnentwicklung ist jedoch schwach.

2. Bewertung (Score 3/10) — Das KBV-Urteil lautet teuer und das KUV-Urteil günstig; das Bewertungssignal bleibt teuer, trotz eines Forward-KGV von 15,36.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 4/10) — Steigende Umsätze und 2,00 Mrd. USD EBITDA stehen einer Nettomarge von 0,1 % und einem ROE von 0,7 % gegenüber.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 6/10) — EK-Verlauf: 2025: 4.42 Mrd. USD, 2024: 4.34 Mrd. USD, 2023: 4.40 Mrd. USD, 2022: 3.79 Mrd. USD. Moderate Verschuldung (D/E 187%) bei kurzfristig knapper Liquidität und deutlich gestiegenen Schulden.

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.17). FCF in allen 4 Jahren positiv; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.17), doch der freie Cashflow sank stetig auf 0,42 Mrd. USD.

6. Dividende (Score 7/10) — Die Dividendenrendite beträgt 3,4 %, die Ausschüttungsquote ist moderat (30–50%) und die Dividende wuchs in sechs Jahren.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Steigende Umsätze und positiver Cashflow treffen auf stark gesunkene Gewinne, sehr niedrige Nettomarge und zunehmende Verschuldung.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 15.4 vs. Trailing 479.9 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -0.4% (11 Analysten, Range 4.45–4.65) | Umsatzwachstum erwartet: 5.2% | Revisionstendenz aufwärts (+2/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 8.21 (7.6%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 5, Hold: 6, Sell: 0) | Kursziel: 140. Aufwärtsrevisionen und Kauf-Konsens bei einem Forward-KGV unter dem Trailing-KGV stützen den Ausblick.

Tratabu-Gesamtscore: 5.4/10