(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: FCF in 2 von 4 Jahren negativ

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Hecla ist ein etablierter US-amerikanischer Förderer mit internationalem Absatz, mehreren Metallen und 1.865 Beschäftigten.

2. Bewertung (Score 4/10) — Das KBV gilt als teuer, während die Gesamtbewertung als fair eingestuft ist; die Signale widersprechen sich.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 9/10) — Hohe Margen, 22,2% Eigenkapitalrendite und starkes Umsatz- und Gewinnwachstum stützen die Profitabilität, trotz früherer Verlustjahre.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 9/10) — EK-Verlauf: 2025: 2.59 Mrd. USD, 2024: 2.04 Mrd. USD, 2023: 1.97 Mrd. USD, 2022: 1.98 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 11%) und eine Current Ratio von 2,72 stärken die Bilanz; das Eigenkapital entwickelte sich zuvor gemischt.

5. Free Cash Flow (Score 4/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.26). FCF gemischt: 2 von 4 Jahren positiv; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.26) und ein Cashflow-Deckel von 3 begrenzen den Score.

6. Dividende (Score 5/10) — Die Dividende ist nachhaltig und konservativ ausgeschüttet, bietet mit 0,1% Rendite jedoch nur einen geringen laufenden Ertrag.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Steigende Umsätze, starke Margen und geringe Verschuldung treffen auf schwankende Gewinne, gemischten FCF und hohe Bewertungskennzahlen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Forward-KGV 21 vs. Trailing 19.7 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -56.2% (9 Analysten, Range 0.03–0.11) | Umsatzwachstum erwartet: -7.6% | Revisionstendenz aufwärts (+1/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 0.95 (32.8%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 4, Hold: 6, Sell: 0) | Kursziel: 21.78. Aufwärtsrevisionen und Kaufkonsens sprechen dafür, doch das Forward-KGV liegt über dem Trailing-KGV und signalisiert erwarteten Gewinnrückgang.

Tratabu-Gesamtscore: 6.1/10