(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Heritage bietet Wohngebäudeversicherungen in mehreren US-Bundesstaaten an und beschäftigt 542 Mitarbeiter, bleibt aber auf Sachversicherungen konzentriert.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das Kurs-Buchwert-Verhältnis gilt als fair; das niedrige nachlaufende KGV steht einer fehlenden Forward-KGV-Angabe gegenüber.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 8/10) — Hohe operative Marge, Nettomarge und Eigenkapitalrendite belegen starke aktuelle Ertragskraft, obwohl der Gewinn 2022 negativ war.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.51 Mrd. USD, 2024: 0.29 Mrd. USD, 2023: 0.22 Mrd. USD, 2022: 0.13 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (23.0%); das Eigenkapital stieg von 0,13 Mrd. USD 2022 auf 0,51 Mrd. USD 2025.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — FCF in 3 von 4 Jahren positiv; 2022 war der freie Cashflow mit 0,05 Mrd. USD negativ.

6. Dividende (Score 5/10) — Das Unternehmen zahlt derzeit keine Dividende und weist kein laufendes Ausschüttungsprogramm aus.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Steigende Umsätze und starke Margen treffen auf erwartete Rückgänge bei Umsatz und Gewinn je Aktie.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 4/10) — EPS-Erwartung laufendes Jahr: -33.3% (4 Analysten, Range 0.7–0.8) | Umsatzwachstum erwartet: -7.8% | EPS nächstes Jahr: 5.09 (-3.1%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 2, Hold: 1, Sell: 0) | Kursziel: 39. Der Kauf-Konsens mit zwei Kauf- und einer Halteempfehlung steht erwarteten Rückgängen bei Umsatz und Gewinn je Aktie gegenüber.

Tratabu-Gesamtscore: 6.3/10