(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 8/10) — Kadant ist ein global diversifizierter Anbieter spezialisierter Industrieanlagen mit drei Sparten und rund 4.000 Beschäftigten.

2. Bewertung (Score 3/10) — Mit einem KBV von 3,44 und KUV von 3,06 ist die Aktie teuer bewertet.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Margen und jüngstes Gewinnwachstum stehen sinkenden Gewinnmargen sowie einem gemischten Umsatztrend über vier Jahre gegenüber.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 9/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.98 Mrd. USD, 2024: 0.85 Mrd. USD, 2023: 0.77 Mrd. USD, 2022: 0.65 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 38%) und eine Current Ratio von 2,14 stützen die solide Finanzlage.

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.63). FCF in allen 4 Jahren positiv, allerdings zeigt die Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.63) möglichen Erneuerungsbedarf.

6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 12.6%. Die nachhaltige, wachsende Dividende ist konservativ (unter 30%), bietet mit 0,5% Rendite jedoch wenig laufenden Ertrag.

7. Chancen & Risiken (Score 7/10) — Erwartetes Gewinnwachstum, solide Finanzen und positiver FCF bieten Chancen, während hohe Bewertung, Margendruck und Unterinvestition Risiken darstellen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 21.6 vs. Trailing 32.2 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 41.9% (4 Analysten, Range 4.37–4.41) | Umsatzwachstum erwartet: 23.4% | EPS nächstes Jahr: 13.51 (12.3%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 2, Hold: 2, Sell: 0) | Kursziel: 361.67. Der Kauf-Konsens, erwartete Gewinnsteigerungen und ein niedrigeres Forward-KGV als Trailing-KGV sprechen für eine positive Perspektive.

Tratabu-Gesamtscore: 6.9/10