(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Kadant ist ein global diversifizierter Spezialmaschinenhersteller mit drei Sparten und rund 4.000 Beschäftigten.

2. Bewertung (Score 3/10) — Das KBV ist teuer, während das KUV fair erscheint; insgesamt bleibt die Aktie angesichts des hohen Buchwertmultiplikators anspruchsvoll bewertet.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Margen und steigende aktuelle Gewinne stehen einem über vier Jahre gemischten Umsatztrend gegenüber.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 9/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.98 Mrd. USD, 2024: 0.85 Mrd. USD, 2023: 0.77 Mrd. USD, 2022: 0.65 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 38%)

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Unterinvestition (Ø CapEx/Abschr. 0.63). FCF in allen 4 Jahren positiv; zugleich deutet die niedrige Investitionsquote auf Unterinvestition hin.

6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 12.8%. Die Ausschüttung ist konservativ (unter 30%) und nachhaltig, bietet mit 0,5% Rendite jedoch nur geringe laufende Erträge.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Gewinnwachstum, starke Liquidität und positiver FCF bieten Chancen, während hohe Bewertung, gemischter Umsatztrend und Unterinvestition Risiken darstellen.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 7/10) — Forward-KGV 19.2 vs. Trailing 28.6 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 41.9% (4 Analysten, Range 4.37–4.41) | Umsatzwachstum erwartet: 23.4% | EPS nächstes Jahr: 13.51 (12.3%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 2, Hold: 2, Sell: 0) | Kursziel: 361.67. Kauf-Konsens, erwartetes Gewinnwachstum und ein deutlich niedrigeres Forward-KGV sprechen für einen konstruktiven Ausblick.

Tratabu-Gesamtscore: 6.6/10