Lennar Corporation (US5260571048) Konsumgüter-Zyklische · Wohnungsbau
+ Ins Tagebuch
Überblick Nachrichten

Analyse und Bewertung

Hinweis: Diese Analyse wurde Anhand veröffentlichter Unternehmensdaten mit Hilfe von KI erstellt. Sie dient ausschließlich der Information und stellt keine Anlageberatung dar. Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden. Bitte konsultiere im Zweifelsfall einen unabhängigen Finanzberater.

(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

  • WARNUNG: Sehr geringe Nettomarge (Nettomarge = 4.9%)

  1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Lennar ist ein breit aufgestellter US-Hausbauer mit mehreren Regionen, Mehrfamilien- und Finanzdienstleistungen, bleibt jedoch vom zyklischen Wohnungsmarkt abhängig.

  2. Bewertung (Score 6/10) — Das Kurs-Buchwert-Verhältnis von 0,92 wirkt sehr günstig (Aktie unter Buchwert), während die Gesamteinschätzung eine faire Bewertung signalisiert.

  3. Profitabilität & Wachstum (Score 4/10) — Schwache Profitabilität mit 4,9% Nettomarge; Umsatz und Gewinn sanken zuletzt um 5,2% beziehungsweise 31,5%.

  4. Bilanz & Verschuldung (Score 6/10) — EK-Verlauf: 2025: 21.96 Mrd. USD, 2024: 27.87 Mrd. USD, 2023: 26.58 Mrd. USD, 2022: 24.24 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 29%), allerdings sank das Eigenkapital 2025 auf 21,96 Mrd. USD.

  5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.11). FCF in allen 4 Jahren positiv, aber 2025 nur 0,03 Mrd. USD; Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.11).

  6. Dividende (Score 7/10) — Nachhaltige Dividende mit Ausschüttungsquote von 32.2%. Moderat (30–50%) mit 32,2% Ausschüttungsquote, sechs Jahren Zahlungen und wachsender Dividende bei 2,4% Rendite.

  7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Erwartetes Umsatz- und EPS-Wachstum bieten Chancen, doch zyklischer Wohnungsbau, sinkende Gewinne und geringe Margen erhöhen die Risiken.

  8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 5/10) — Forward-KGV 12.7 vs. Trailing 13 → Gewinnniveau stabil | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -4.1% (9 Analysten, Range 3.58–4.06) | Umsatzwachstum erwartet: 13.5% | EPS nächstes Jahr: 6.47 (16.6%) | Analystenkonsens: Halten (Buy: 6, Hold: 15, Sell: 0) | Kursziel: 86.23. Stabiler Gewinnkonsens, jedoch überwiegende Halteempfehlungen und aktuell rückläufiges EPS; das Forward-KGV liegt nur geringfügig unter dem Trailing-KGV.

Tratabu-Gesamtscore: 6.3/10