(Alle monetären Angaben in USD)

WARNSIGNALE:

• WARNUNG: Negatives operatives Ergebnis (Op.Marge = -7.0%)
• WARNUNG: Sehr niedriges ROE (ROE = 0.0%)
• HINWEIS: Dividende trotz negativem TTM-EPS (Payout-Ratio aus Fiskaljahres-EPS — TTM-EPS negativ)

1. Unternehmensprofil (Score 6/10) — Lincoln International berät Unternehmen an privaten Kapitalmärkten in den USA und international, doch die vorliegenden Daten zeigen keine klaren Wettbewerbsvorteile.

2. Bewertung (Score 5/10) — Die Bewertung gilt als fair, während das Kurs-Buchwert-Verhältnis von 6,2 als sehr teuer eingestuft ist.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 3/10) — Die operative Marge von −7,0 % und das negative TTM-EPS belasten, obwohl die Nettomarge 17,9 % beträgt.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 0.43 Mrd. USD, 2024: 0.35 Mrd. USD, 2023: 0.00 Mrd. USD, 2021: 0.00 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (38.6%); die Eigenkapitalquote sank gegenüber 2024 und der Eigenkapitaltrend ist gemischt.

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — FCF in allen 4 Jahren positiv; der freie Cashflow lag 2025 bei 0,21 Mrd. USD.

6. Dividende (Score 4/10) — Die Ausschüttungsquote von 25,1 % ist konservativ, doch das TTM-EPS ist negativ und die Dividendenhistorie kurz.

7. Chancen & Risiken (Score 4/10) — Umsatzwachstum und positiver freier Cashflow stehen einer negativen operativen Marge, einem ROE von 0 % und sinkenden Analystenrevisionen gegenüber.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 4/10) — EPS-Erwartung laufendes Jahr: 0.0% (7 Analysten, Range 1.27–1.4) | Umsatzwachstum erwartet: 28.2% | Revisionstendenz abwärts (+1/−4 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 1.73 (29.6%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 3, Hold: 4, Sell: 0) | Kursziel: 27.07. Abwärtsrevisionen überwiegen trotz Kaufkonsens und erwarteten EPS-Wachstums von 29,6 % im nächsten Jahr.

Tratabu-Gesamtscore: 5.6/10