(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Nicolet betreibt als Regionalbank ein klar umrissenes Geschäft mit 986 Beschäftigten in Wisconsin, Michigan und Minnesota.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das Kurs-Buchwert-Verhältnis wird als fair eingestuft; das Forward-KGV liegt unter dem Trailing-KGV.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Die Nettomarge von 30,3 % und eine Eigenkapitalrendite von 10,2 % stützen solide Erträge, der Umsatztrend bleibt jedoch gemischt.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 9/10) — EK-Verlauf: 2025: 1.26 Mrd. USD, 2024: 1.17 Mrd. USD, 2023: 1.04 Mrd. USD, 2022: 0.97 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (13.7%); das Eigenkapital stieg seit 2022 kontinuierlich.

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — FCF in allen 4 Jahren positiv; jährlich lagen die freien Mittelzuflüsse zwischen 0,09 und 0,15 Mrd. USD.

6. Dividende (Score 8/10) — Die Ausschüttungsquote ist konservativ (unter 30 %), die Rendite beträgt 0,9 % und die Dividende blieb stabil.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Gewinn und Umsatz legten zuletzt zu, doch der Vierjahres-Umsatztrend ist gemischt und die Ertragsentwicklung damit nicht durchgehend gleichmäßig.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 14.8 vs. Trailing 18 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 23.7% (5 Analysten, Range 6.66–6.77) | Umsatzwachstum erwartet: 53.2% | EPS nächstes Jahr: 13.53 (11.2%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 4, Hold: 2, Sell: 0) | Kursziel: 195.25. Analysten erwarten steigende Gewinne, das Forward-KGV liegt unter dem Trailing-KGV und der Konsens ist kauforientiert.

Tratabu-Gesamtscore: 7.3/10