(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Valmont bedient Infrastruktur- und Landwirtschaftsmärkte in mehreren Ländern und beschäftigt 10.791 Mitarbeiter.

2. Bewertung (Score 4/10) — Das KBV ist sehr teuer, obwohl das Gesamturteil fair lautet; das KGV liegt bei 17,59.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Operative Marge von 14,9% und Eigenkapitalrendite von 29,8% sind solide, der Vierjahres-Umsatztrend bleibt jedoch gemischt.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 1.63 Mrd. USD, 2024: 1.54 Mrd. USD, 2023: 1.35 Mrd. USD, 2022: 1.58 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 57%).

5. Free Cash Flow (Score 8/10) — Erhaltungsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.1). FCF in allen 4 Jahren positiv; die Investitionen entsprechen überwiegend dem Erhaltungsbedarf.

6. Dividende (Score 7/10) — Die Dividende ist nachhaltig und wächst, doch die Rendite von 0,7% bleibt niedrig.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Starkes Gewinnwachstum und gute Liquidität treffen auf gemischte Umsatzentwicklung und ein erhöhtes Beta von 1,35.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 6/10) — Forward-KGV 18.3 vs. Trailing 17.6 → Gewinnniveau stabil | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 8.7% (8 Analysten, Range 6.95–7.01) | Umsatzwachstum erwartet: 9.4% | EPS nächstes Jahr: 26.22 (12.8%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 5, Hold: 1, Sell: 0) | Kursziel: 610.75. Der Kaufkonsens und erwartetes EPS-Wachstum sprechen dafür, doch das Forward-KGV liegt über dem Trailing-KGV.

Tratabu-Gesamtscore: 6.6/10