(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — BNY Mellon bietet weltweit wichtige Depot-, Abwicklungs- und Vermögensdienste und steigerte Umsatz sowie Nettogewinn über vier Jahre kontinuierlich.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das KBV-Urteil lautet fair; das Kurs-Gewinn-Verhältnis liegt bei 17,45 und das erwartete bei 14,99.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Hohe operative Marge von 39,1 Prozent und Nettomarge von 29,7 Prozent treffen auf eine für Banken niedrige Gesamtkapitalrendite von 1,4 Prozent.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 44.31 Mrd. USD, 2024: 41.32 Mrd. USD, 2023: 40.77 Mrd. USD, 2022: 40.73 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (9.4%); das Eigenkapital stieg über vier Jahre, während die Quote zuletzt leicht sank.

5. Free Cash Flow (Score 6/10) — FCF in 3 von 4 Jahren positiv; 2024 war der freie Cashflow negativ, 2025 wieder deutlich positiv.

6. Dividende (Score 8/10) — Die Dividende ist wachsend und nachhaltig; die Rendite beträgt 1,5 Prozent bei konservativer Ausschüttungsquote unter 30 Prozent.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Steigende Umsätze und Gewinne sowie eine starke Nettomarge stehen einer Eigenkapitalquote von nur 9,4 Prozent und wechselhaftem freien Cashflow gegenüber.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 15 vs. Trailing 17.4 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 25.7% (12 Analysten, Range 9.35–9.52) | Umsatzwachstum erwartet: 11.9% | Revisionstendenz aufwärts (+6/−1 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 10.42 (10.6%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 9, Hold: 8, Sell: 0) | Kursziel: 162.63. Aufwärtsrevisionen überwiegen, der Konsens lautet Kauf und das erwartete Kurs-Gewinn-Verhältnis liegt unter dem rückwärtsgerichteten.

Tratabu-Gesamtscore: 6.7/10