(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — Oshkosh fertigt weltweit spezialisierte Nutzfahrzeuge und Ausrüstung in mehreren industriellen Geschäftsbereichen.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das KBV-Urteil lautet fair; auch das Gesamtbild signalisiert eine faire Bewertung bei einem Forward-KGV von 9,42.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 6/10) — Solide Margen und eine Eigenkapitalrendite von 12,4% treffen auf rückläufiges jüngstes Gewinnwachstum.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 4.53 Mrd. USD, 2024: 4.15 Mrd. USD, 2023: 3.71 Mrd. USD. Geringe Verschuldung (D/E 34%).

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — Wachstumsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.73). FCF in allen 3 Jahren positiv; Wachstumsinvestitionen (Ø CapEx/Abschr. 1.73).

6. Dividende (Score 7/10) — Die wachsende Dividende wurde sechs Jahre gezahlt und ist mit einer Ausschüttungsquote von 24,2% konservativ.

7. Chancen & Risiken (Score 6/10) — Positive Umsatzentwicklung und steigendes Eigenkapital stehen schwächerem Gewinnwachstum und zyklischer Nachfrage nach Baumaschinen gegenüber.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 8/10) — Forward-KGV 9.4 vs. Trailing 14.5 → Gewinnsteigerung erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: 26.1% (16 Analysten, Range 3.85–4.19) | Umsatzwachstum erwartet: 7.7% | Revisionstendenz aufwärts (+2/−0 in 30 Tagen) | EPS nächstes Jahr: 14.03 (30.8%) | Analystenkonsens: Kauf (Buy: 11, Hold: 7, Sell: 0) | Kursziel: 163.48. Aufwärtsrevisionen, Kauf-Konsens und ein Forward-KGV unter dem Trailing-KGV stützen den Ausblick.

Tratabu-Gesamtscore: 7/10