(Alle monetären Angaben in USD)

1. Unternehmensprofil (Score 7/10) — RLI bietet mit 1.193 Beschäftigten spezialisierte Schaden-, Unfall- und Bürgschaftsversicherungen in den USA an.

2. Bewertung (Score 6/10) — Das KGV von 14,66 und das faire KBV von 2,98 sprechen für eine faire Bewertung, während das Forward-KGV von 20,53 Gewinnrückgänge signalisiert.

3. Profitabilität & Wachstum (Score 8/10) — Die operative Marge von 22,5 Prozent und die Eigenkapitalrendite von 22,1 Prozent sind stark, obwohl Umsatz und Gewinn zuletzt rückläufig waren.

4. Bilanz & Verschuldung (Score 8/10) — EK-Verlauf: 2025: 1.78 Mrd. USD, 2024: 1.52 Mrd. USD, 2023: 1.41 Mrd. USD, 2022: 1.18 Mrd. USD. Eigenkapitalquote gut (28.9%)

5. Free Cash Flow (Score 9/10) — FCF in allen 4 Jahren positiv; der freie Cashflow stieg von 0,24 auf 0,61 Mrd. USD.

6. Dividende (Score 8/10) — Die Ausschüttungsquote von 15,9 Prozent ist konservativ, doch die Rendite beträgt nur 1,2 Prozent und die Dividende blieb stabil.

7. Chancen & Risiken (Score 5/10) — Starke Margen und steigender Eigenkapitalbestand treffen auf Umsatzrückgang von 6,3 Prozent und Gewinnrückgang von 35 Prozent.

8. Perspektive & Analystenkonsens (Score 3/10) — Forward-KGV 20.5 vs. Trailing 14.7 → Gewinnrückgang erwartet | EPS-Erwartung laufendes Jahr: -25.5% (6 Analysten, Range 1.5–1.6) | Umsatzwachstum erwartet: -1.2% | EPS nächstes Jahr: 2.72 (-13.6%) | Analystenkonsens: Halten (Buy: 1, Hold: 5, Sell: 2) | Kursziel: 57.5. Analysten erwarten sinkende Gewinne, das Forward-KGV liegt über dem Trailing-KGV und der Konsens lautet Halten.

Tratabu-Gesamtscore: 7.3/10